LiborMarketModel
建立LIBOR市场模型
描述
LIBOR市场模型(LMM)是一种不同于短期利率模型的利率模型,它演变了一组离散的远期利率。
具体来说,对数正规LMM为每个正向速率指定了以下扩散方程
地点:
W是n维几何布朗运动
LMM是基于无套利论证的远期利率的漂移。具体地说,在即期LIBOR指标下,漂移表示为
地点:
表示输入参数。相关
.
表示输入参数。VolFunc
.
的输入参数的计算ZeroCurve
.
时间分数是否与我远期汇率
问(t)索引是由关系定义的吗
即期伦敦银行同业拆借利率的数字定义为
创建
描述
创建一个LMM
= LiborMarketModel (ZeroCurve
,VolFunc
,相关
)LiborMarketModel
(LMM
)对象,使用for所需的参数ZeroCurve
,VolFunc
,相关
.
请注意
或者,您也可以使用SABRBraceGatarekMusiela
或BraceGatarekMusiela
模型对象创建LIBOR市场模型。有关更多信息,请参见开始使用基于对象的框架为金融工具定价的工作流程.
输入参数
属性
对象的功能
simTermStructs |
模拟LIBOR市场模型的期限结构 |
例子
更多关于
参考文献
[1]布里戈,D.和F.墨丘利奥。利率模型-理论与实践。施普林格财经,2006。
版本历史
在R2013a中介绍