重视现有的CDS合同
现有CDS合约的当前价值，即按市价计算的价值，是指合约持有人将收到(如果是正的)或支付(如果是负的)解除合约的金额。合同的前期是以合同名义金额的一小部分表示的当前价值，通常被用来引用市场价值。
与现有获得CDS合约的价值cdsprice。默认，cdsprice对待合同的多头头寸。无论是合同工是长还是短，从保护的角度来看，这是确定的，长意味着保护被收购，而短手段保护被出售。在下面的例子中，现有的CDS合约支付的溢价比目前的市场状况下。价格是肯定的，正如所料，因为它会更昂贵，今天买同类型的保护。
定居=“2009年- 7月17日”;CDS的估价日期MarketDates = datenum（{'20 -sep-10'，'20 -sep-11'，'20 -sep-12'，'20 -sep-14'，...'20 -sep-16'}）;MarketSpreads = [140 175 210 265 310]';MarketData = [MarketDates MarketSpreads];ZeroDates = datenum（{“17-Jan-10”，'17 -Jul-10'，'17 -Jul-11'，'17 -Jul-12'，...“17-Jul-13”，“17-Jul-14”}）;ZeroRates = [1.35 1.43 2.47 1.9 2.936 3.311]'/ 100;ZeroData = [ZeroDates ZeroRates];[ProbData，HazData] = cdsbootstrap（ZeroData，MarketData，定居）;Maturity2 ='20 -sep-2012';Spread2 = 196;(价格、AccPrem PaymentDates PaymentTimes, PaymentCF] = cdsprice (ZeroData,...ProbData，定居，Maturity2，Spread2）;fprintf中（“肮脏的价格:% 8.2 f \ n”，价钱+ AccPrem）;fprintf中（'应计保险费：％8.2f \ n'，AccPrem）;fprintf中（'清洁价格：％8.2f \ n'，价钱）;fprintf中（'\ nPayment附表：\ n \ n'）;fprintf中（'日期\ t \ t时间压裂\ t金额\ n'）;对于K = 1：长度（PaymentDates）fprintf中（'％S \吨％5.4F \吨％8.2f \ N'datestr (PaymentDates (k)),...PaymentTimes (k), PaymentCF (k));结束
由此产生的付款时间表是:
肮脏的价格：56872.94预提保险费：15244.44清洁价格：41628.50付款时间表：日期时间压裂金额的20月 - 2009年0.1806 35388.89 20日 - 12月2009年0.2528 49544.44 20-MAR-2010 0.2500 49000.00 20军2010年0.2556 50088.89 20月-2010 0.2556 50088.89 20日 - 12月2010 0.2528 49544.44 20-MAR-2011 0.2500 49000.00 20军2011年0.2556 50088.89 20月 - 2011 0.2556 50088.89 20日 - 12月2011 0.2528 49544.44 20-MAR-2012 0.2528 49544.44 20-Jun-2012 0.2556 50088.89 20九月2012 0.2556 50088.89
此外，您还可以使用cdsprice重视CDS合约的投资组合。在下面的例子中，一个简单的对冲有两个香草CDS合约，一长一个短，略有不同的利差定价在一个单一的通话和投资组合的价值是返回的价格和位置：
[Price2，AccPrem2] = cdsprice（ZeroData，ProbData，沉降，...repmat (datenum (Maturity2)、2、1), (Spread2; Spread2 + 3),...“名义”,(1)e7;1 e7]);fprintf中（'合同\ t全价\ t加保费\ t净价\ n'）;fprintf中（'龙\ T $％9.2f \ T $％9.2f \ T $％9.2f \ t \ n'，...Price2（1）+ AccPrem2（1），AccPrem2（1），Price2（1））;fprintf中（'短\ T $％8.2f \ T $％8.2f \ T $％8.2f \ t \ n'，...Price2（2）+ AccPrem2（2），AccPrem2（2），Price2（2））;fprintf中（“马克对市场套期头寸的：$％8.2f \ n”，总和（Price2）+ SUM（AccPrem2））;
由此产生的投资组合的价值是：
合同全价加溢价净价龙$ 56872.94 $ 15244.44 $ 41628.50短$ -48185.88 $ -15477.78 $ -32708.11盯市场套期头寸的：$ 8687.06
也可以看看
cdsbootstrap|cdsprice|cdsrpv01|cdsspread
相关的话题
- First-to-Default互换(金融工具的工具箱)
- 信贷违约掉期期权(金融工具的工具箱)
- 交易对手信用风险和CVA(金融工具的工具箱)
您还可以选择从下面的列表中的网站：
