金融工具的工具箱
设计、定价和对冲复杂的金融工具
金融工具工具箱™提供定价、建模和分析固定收益、信贷和股权工具组合的功能。您可以使用工具箱进行现金流建模和收益率曲线拟合分析，计算价格和敏感性，查看价格演变，并使用普通股和固定收益建模方法进行对冲分析。这个工具箱允许您创建新的金融工具类型，使用参数拟合模型和自展法将收益率曲线与市场数据拟合，并构建基于双曲线的定价模型。
你可以对固定收益和股票工具进行定价和分析。对于固定收益模型，您可以计算几种类型的证券和衍生品的价格、收益率、价差和敏感性值，包括可转换债券、抵押贷款支持证券、国库券、债券、掉期、上限、下限和浮动利率票据。对于股票，你可以计算价格、隐含波动率以及香草期权和一些奇异衍生品的希腊价值。
金融工具工具箱包含了模拟交易对手信用风险和CVA敞口的功能。对于信用衍生品，工具箱包括信用违约互换定价和违约概率曲线建模函数。对于能源衍生品，你可以建立奇异和普通期权的模型。工具箱还提供了与Numerix的连接®CrossAsset集成层。
开始:
基于可重用对象的定价工作流
- 创建工具、模型和定价对象来为金融工具定价。
- 很容易重用这些对象来比较不同型号和定价引擎的仪器价格。
为仪器定价的工作流程。
金融工具组合的定价
定义多级投资组合(例如基础资产、交易员、策略和团队)，然后计算投资组合中所有工具的价格和敏感性。
为仪器组合定价的工作流程。
收益率曲线和利率期限结构
使用几种方法将收益率曲线与市场数据拟合，包括bootstrap方法、参数模型(如Nelson-Siegel、Svensson和平滑样条)和自定义函数。
瞬时远期曲线。
仪器
使用各种定价方法和模型，计算固定收益证券、掉期和远期掉期的价格和敏感性，以及带有期权/嵌入期权和普通利率期权(包括债券期权、浮动利率票据期权、上限、下限和掉期)的固定收益工具。
树查看器的情节。
将黑色的波动。
仪器
价格普通香草期权，包括欧洲、美国和百慕大期权。价格奇异期权，包括亚洲期权、障碍期权、篮子期权、数字期权、远期/期货期权、彩虹期权和价差期权。
看涨期权价格敏感性。
欧洲长途电话价格基于不同的定价模型。
使用Longstaff-Schwartz方法为波动期权定价。
信用违约掉期期权定价。
抵押贷款支持证券(MBS)，抵押贷款池，抵押贷款抵押债券(CMO)
计算MBS、抵押贷款池投资组合和CMO的价格和风险因素。万博1manbetxCMO的提前付款部分的支持方案是计划摊销类(PAC)或目标摊销类(TAC)债券的顺序分款和计划债券分款。
抵押贷款池每月现金流和抵押贷款余额为两种有条件的支付率。
信用价值调整(CVA)
在场外交易(OTC)合同中计算每个交易对手的信用风险敞口和CVA。
贴现预期交易对手的信贷敞口。
错误的方式风险
使用copula生成相关的敞口-违约场景对，然后基于这些场景估计信贷敞口。
相关exposure-credit场景。
