确定多重协整关系
Johansen协整检验地址的许多Engle-Granger方法的局限性。它避免了两步估计,提供全面的测试存在多重协整关系。其最大似然方法包含测试过程模型估计的过程中,避免条件估计。此外,测试的测试提供了一个框架限制的协整关系B和调整速度一个在VEC模型中。
约翰森方法的核心是影响矩阵的秩之间的关系C=AB′和其特征值的大小。特征值取决于VEC模型的形式,特别是在其确定性的构成(见条款确定的条款的作用)。测试的方法推断协整排的特征值数量在统计上不同于0,然后进行模型估计下等级限制。尽管Engle-Granger的方法似乎是非常不同的方法,它本质上是一个多元的泛化增强Dickey-Fuller测试单位根。见,例如,[71]。
约翰森测试是计量经济学工具箱™中实现的函数jcitest。例如,看到的测试使用Johansen协整检验。
